怎么评价先正达受让中化集团下属农业业务?(中化收购先正达时间)
先正达集团除了受让中国中化集团有限公司(下称中化集团)下属农业业务,还将吸纳中国化工集团有限公司(下称中国化工)的农化资产,并将在未来谋求整体上市。 中国化工与中化集团官网均如此称。 先正达集团股份有限公司(下称先正达集团)现为中国化工下属全资子公司,公司注册成立于2019年6月27日,注册资本金100亿元,注册地为上海自由贸易试验区,截止目前尚未开展经营业务。先正达集团董事长,是中化集团和中国化工两集团的现任董事长宁高宁。 先正达集团吸纳的资产包括三部分: ①中国化工旗下先正达股份公司(Syngenta A.G.,下称先正达股份)100%股份; 中国化工于2017年6月完成对瑞士农化巨头先正达股份的收购,收购总额高达504亿美元,是目前中国企业最大一笔海外并购案。 此后“两化”合并提上议程。 此笔交易完成后,2016年底至2017年6月底,中国化工总资产增加了1.08倍至7846.26亿元;同期总负债增加了88%至4342.39亿元。另外,2017年底中国化工商誉为1663.67亿元,同比大增511.35%。 由于这一并购之后负债陡增,叠加两家央企资产、业务庞杂,且双方合并动力不足,资产重组一度处于难以推进的“拉锯”状态。这一背景之下,缓解债务压力,推动整合进程,推动上市融资成为必然之选。 截止2018年底,先正达股份总资产212.5亿美元,所有者权益为负41.76亿美元;同年,先正达股份实现营收135.23亿美元,实现净利润14.42亿美元。 ②中国化工旗下安道麦股份有限公司( 000553.SZ/200553.SZ,下称安道麦)74.02%股份; 先正达集团将通过国有产权无偿划转方式,获得安道麦74%股权。中国化工于2011年收购以色列农药公司马克西姆-阿甘,后将其与公司农化板块整合,并将之更名为安道麦(ADAMA)。 2020年1月5日,先正达集团已与安道麦原控股方中国农化签署股权转让协议,无偿划转基准日为2018年12月31日。截止2018年底,安道麦总资产为62.38亿美元,所有者权益为32.46亿美元;同年,安道麦实现营收38.81亿美元,净利润(net income)2.49亿美元。 ③中化集团下属农业板块主要资产; 农业是中化集团五大业务板块之一,主要覆盖化肥业务、种子业务、农药业务和农业服务,旗下核心经营实体包括中化化肥控股有限公司(下称中化化肥)、中国种子集团有限公司(下称中种集团)、中化现代农业有限公司等。 中化化肥在2020年1月5日同样公告称,公司控股股东中化香港当日已与先正达集团签署股份转让协议,向后者转让中化化肥52.65%股份,总代价为1美元。2018年,中化化肥实现营业额230亿元,股东应占溢利4.6亿元;截止2018年底,公司总资产为176亿元,股东权益为72.4亿元。 同日,中化集团旗下的农药业务上市公司扬农化工( 600486.SH )也公告称,中化集团拟将扬农集团39.88%股权无偿转至先正达集团;划转之后,中化国际还持有40%股权,仍是控股股东。截止2018年年底,扬农化工总资产为74.4亿元,股东权益为46.3亿元。 先正达集团董事长宁高宁,已年满61岁,他于2016年1月出任中化集团党组书记、董事长,后在2018年6月兼任中国化工党委书记、董事长。宁高宁曾在华润集团和中粮集团担任董事长,在此前的任职经历中,他以主导并购和大手笔的整合著称。详见财新网报道:
公告显示,先正达集团还将聘任Erik Fyrwald担任首席执行官(CEO);未来完成划转安道麦后,还将推荐他为安道麦董事长候选人。Erik Fyrwald此前任先正达股份CEO。除此,先正达集团拟提名安道麦总裁兼CEO翰林(Chen Lichtenstein)担任集团首席财务官(CFO)。